【财经早餐】2022.07.18星期一

文章发布于：2022-07-18 09:14:18

财经早餐语音版

每日金曲：张靓颖 -《我的梦》

► 社科院副院长高培勇：最困难的时期已经过去，中国经济总体上进入到快速重启阶段，只要照此趋势走下去，经济运行一定能重回合理区间。对于中国经济下半年以及未来一个时期的表现应抱有充分信心。当下最困难的压力是预期转弱，要从稳住预期做起，深化对中国经济基本面和大趋势的认识。

► 观察者网：演员易烊千玺表示，经过慎重思考，决定放弃入职国家话剧院。整个应聘过程，他完全遵照国家话剧院招聘通知和考试要求。过程中，从未与国家话剧院的老师协商或讨论任何涉及“萝卜坑”的事，也从未使用任何所谓“走捷径”的方式来获取名额。

宏观经济

1、央视网：持续的高温天让空调成为不可或缺的夏日“续命”设备。济南试行“集中供冷” 室温26℃左右。在济南CBD片区内覆盖的集中供冷模式自去年试运行以来，目前已覆盖了近21万平米的用户。整个项目采用同一套市政管网，冬天进行供暖、夏季进行供冷。

2、中新网：新冠病毒变异株奥密克戎新亚型BA.5传播加速。截至7月16日一周全美的疫情迅速恶化。目前，全美共有1143个县被美疾控中心列为新冠肺炎疫情高风险区，这一数字比前一周暴增了71%，超过一半的美国人口都处于高风险地区。

3、财经早餐：热点出不停，追踪你想听。美国6月CPI同比上涨9.1%，创40年来的新高。美国通胀水平目前是否已经见顶？市场对美联储的加息预期会有哪些变化？对大类资产配置又有何影响？财友们快快划到文末查看今天的财秘追踪#美国通胀再创新高

4、美国气象局：从上周末开始，美国中西部多地迎来高温天气，并将持续到本周。包括密苏里州、加利福尼亚州、得克萨斯州在内的多个中西部地区白天最高气温将突破100华氏度，也就是大约37.7摄氏度。

地产动态

1、上海市：近期将上市新建商品住房项目一览表（2022年第三批次），有40个项目集中取证，总面积约136.1万平方米，合计房源数达12585套。这40个项目分布在浦东、静安、杨浦、闵行、宝山、嘉定、奉贤、松江、青浦、临港10个区域。

2、亚马逊：将暂停在美国田纳西州纳什维尔和华盛顿州贝尔维尤的6座新办公楼的建设，以便为“混合式工作”重新设计办公空间。在纳什维尔创造的5000个职位和在贝尔维尤的25000个职位不会受到施工暂停的影响。

股市盘点

1、中信建投：市场出现显著回升后近期又明确提出不宜轻言“全面牛”、“水牛”，市场将从修复期转入震荡。当前市场对于基本面的共识是从景气看，高景气行业稀缺，新能源方向仍具较强的可持续性及确定性。景气有望向上依然是我们配置考虑的重要因素，包括风电、光伏、锂电等。

2、海通证券：市场4月低点是反转底，近期调整的性质是倒春寒。借鉴历史，基本面没有跟上市场表现；外部风险是美国快加息背景下欧洲及新兴市场潜在债务风险，内部担忧是国内通胀抬头和基本面仍较弱；行稳致远，结构可以均衡一些，兼顾高景气的成长和必需消费品。

3、中信证券：欧美衰退预期不断强化，国内经济快速恢复面临的压力加大，内外扰动叠加，市场依然处于高波动窗口，建议紧扣景气有支撑的主线，继续围绕医药、成长制造、消费三大板块保持均衡配置。

4、中国基金报：多位明星基金经理二季度期间保持了较高的股票仓位，且依然钟情于新能源相关个股，部分基金经理更是在二季度对地产、银行等稳增长板块进行获利了结，同时加大对新能源板块的配置。展望后市，下半年看好优质成长股投资机会，对新能源赛道的信心没有动摇。

5、新股申购：本周将有7只新股申购，包括科创板新股4只、上交所主板新股1只、创业板新股1只、深市主板新股1只。分别为英诺特、鼎际得、华大九天、农心科技、晶华微、北路智控、菲沃泰。

6、限售解禁：本周，共有112只限售股解禁，解禁数量共计105.77亿股，解禁市值达到2476.42亿元。其中，中微公司以328.49亿元排名解禁榜第一，澜起科技和杭可科技分别以321.12亿元、204.10亿元排名第二和第三。

财富聚焦

1、美国财政部长耶伦：尽管民主党参议员反对提高企业税，但美国将寻找一切机会推进并颁布全球最低企业税率协议。全球最低企业税率协议是“一个真正重要的全球倡议”，随着其他国家颁布税收协议，将对美国公司的海外利润征税，而美国将“把这些税收留在桌上，而不是自己拿走”。

行业观察

1、工信部：1-6月，我国造船完工量、新接订单量、手持订单量以载重吨计分别占世界总量的45.2%、50.8%和47.8%，国际市场份额继续位居世界第一。尤其在刚刚过去的六月，新承接船舶订单环比大幅增长107%；造船完工量环比增长64.2%，是近两年以来的最好水平。

2、COACH集团：由于受到生产材料和运输成本等多方面的影响，集团于7月15日起逐步对产品进行价格调整，综合各产品线和分类，COACH平均涨幅在7%-8%，部分女士手袋提价10%。进入7月以来，Prada、香奈儿和雅诗兰黛等已经暗暗涨过一轮。

3、武汉钢铁有限公司：围绕当前钢铁市场严峻局势进行了深刻探讨，明确公司下半年需围绕“五降”工作、规模保障、结构优化等课题开展工作。根据现阶段内外部信息预测，下半年经营形势将极为艰难。目前整体钢铁市场急剧下挫，购销两端严重挤压利润空间，公司面临亏损风险。

4、中证报：富士康iDPBG事业群表示，iPhone 14量产在即，富士康已进入招工“抢人”阶段。郑州厂区自7月17日起，每人返费奖励高达1万元。富士康iDPBG事业群深圳厂区7月17日持续招工。iDPBG事业群是富士康旗下负责苹果iPhone组装的业务部门。

5、德国联邦内阁：旨在减少天然气发电，确保能源供应安全。德国将重启16座化石燃料发电厂并延长另外11座发电厂的运行许可。德国仍然致力于在2045年前实现碳中和，并指出议会最近批准了一揽子措施以促进推广可再生能源。

6、央视网：俄罗斯总理签署决议表示，为葵花籽油和油葵饼出口设定了额外配额。葵花籽油的出口配额增加了40万吨。油葵饼的出口配额由70万吨增加至85万吨。考虑到国内市场供应充足，为支持生产企业增加海外出口，做出上述决定。有关配额标准执行至8月31日。

7、阿联酋：启动一个开发大量雷达卫星的新项目。与此同时，阿联酋总统穆罕默德宣布设立30亿迪拉姆（约合人民币55亿元）的基金，以支持该国的太空计划。

公司要闻

1、迪士尼：下个月将提高ESPN+体育流媒体服务的价格，月费从目前的6.99美元涨至9.99美元/月，年费从69.99美元涨至99.99美元/年。涨价将于8月23日生效，涨幅达43%。用户将收到通知，涨价并不影响其迪斯尼套餐的价格。

2、证券时报：消息称，星巴克公司正探讨出售英国业务，表示公司一直面临着来自Pret A Manger、Tim Hortons和Costa等咖啡连锁店的竞争。星巴克已要求国际投资银行华利安诺基评估外界对其英国业务的兴趣。

环球视野

1、海外网：近期，奥密克戎BA.5亚型毒株致日本疫情急剧扩散。日本专家称，BA.5毒株具备迄今为止广泛传播的阿尔法、德尔塔等毒株的5种变异特征，传染性比BA.2毒株更强。此外，BA.5毒株的传染性和逃逸人类免疫反应能力或进一步增强。

金融数据

1、上周五，在岸人民币兑美元16:30收盘，报6.7670，跌0.2816%，周跌0.9232%；人民币中间价报6.7503，无涨跌，周跌0.6036%。

2、新三板：上周，新增2家挂牌公司，成交金额15.74亿，环比减少29.89%。截至目前，新三板挂牌公司总数达6720家。今年以来新三板挂牌公司累计成交金额达476.75亿元。

3、上海环交所：上周，全国碳市场碳排放配额总成交量30024吨，总成交额172.1661万元。收盘价为58.24元/吨，较上周五上涨2.14%。

4、美股：上周五，道指收涨2.15%，报31288.26点，周跌0.16%；纳指收涨1.79%，报11452.42点，周跌1.57%；标普500收涨1.92%，报3863.16点，周跌0.92%。

5、欧洲：上周五，英国富时100收涨1.69%，报7159.01点，周跌0.52%；德国DAX30指数收涨2.76%，报12864.72点，周跌1.16%；法国CAC40收涨2.04%，报6036.00点，周涨0.05%。

6、黄金：上周五，COMEX 8月黄金期货结算价收跌0.13%，报1703.6美元/盎司，周跌1.75%。

7、原油：上周五，WTI 8月原油期货收涨1.89%，报97.59美元/桶，周涨1.89%；布伦特9月原油期货收涨2.08%，报101.16美元/桶，周跌5.48%。

· 美国通胀再创新高·

►证券时报：美国6月CPI同比上涨9.1%，为1981年11月以来最大增幅，而环比则上涨1.3%，创2005年9月以来新高。具体来看，能源价格同比上涨上涨41.6%，环比上涨7.5%；而占CPI约三分之一的住房成本同比上涨5.6%，环比上涨0.6%。剔除波动较大的食品和能源价格后，核心CPI上涨5.9%，环比上涨0.7%。通胀数据公布后，美国总统拜登表示，美国6月通胀数据“高得令人无法接受”，但考虑到最近汽油价格的下跌，CPI数据已经过时，将给美联储提供必要的空间以应对通胀。

► 国泰君安：美国通胀供应端因素占比达到五成以上，通胀缓解需要供给端明显改善，但目前来看改善程度低于之前的预判。油价上涨再度推高美国6月通胀，显示出通胀高粘性。尽管7月油价出现明显回落，但是服务价格黏性以及2021年的低基数，美国通胀在短期可能磨顶阶段，仍面临较大不确定性，存在继续创新高的可能。四季度美国通胀水平有望趋势性回落，因此上修年底通胀水平，可能仍将在7%以上。

► 中信证券：能源项、住宅项、食品项仍是美国6月CPI上涨的主要拉动分项。当前，美国核心通胀上涨正在变得更加广泛，核心商品和核心服务项环比增速均维持高位且有所扩大。往后看，美国整体通胀走势或取决于能源价格，而核心通胀或将在三季度仍处于磨顶过程。短期难见联储加息放缓，7月加息75bps概率较大，但不排除加息100bps的可能。需进一步关注7月议息会议禁言期前美联储官员的讲话，预计宏观交易逻辑或仍将在通胀和衰退之间快速轮动。

►兴业证券：下半年，通胀环境美联储“走钢丝”的压力下，海外经济和市场都存在较大的不确定性。国内宏观经济环境处于“经济恢复”+“政策呵护”的窗口期，市场表现或更依赖于长期逻辑。3季度大类资产配置展望，1）权益——“经济反弹”+“政策呵护”窗口期，全球资本市场潜在的“避风港”；2）债券——短期来看经济恢复+通胀上行导致震荡，但利率债中长期配置价值仍在，短期震荡不改长期趋势；3）大宗商品——全球衰退交易开始抬头，商品表现或分化。

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